报废汽车中的许多物件，像旧发动机、旧轮胎等都可以进行循环利用。以旧发动机为“毛坯”， 按照严格的技术要求，采用专门的工艺和设备，对主要零部件进行清理、检测、加工、更换，可以生产出“再制造发动机”。其功能、油耗、环保等指标完全能够达到新发动机的标准，其价格仅是新机器的50～60%。用这种办法，旧发动机85%的价值得到了利用；而回炉只利用了原价值的3%。废旧轮胎回收利用也是如此。
由于报废汽车中超过80％质量以可以被回收利用（以金属为主），具有回收价值，美国的报废汽车回收以市场化为主，也证明走市场化道路是可行的，因此我国可以对报废汽车回收走市场化的道路，这样不仅有利于回收过程的透明化，而且可以用经济杠杆促进报废汽车的回收处理量。
报废有三种途径：一是车主可开车上门报废；二是车主电话通知回收公司，由回收公司登门拖走报废车；三是交警查扣上路行驶的报废车后直接送往回收公司。当然，绝大多数是车主将车开上门报废的，以便很快地更换新车。 为避免已到报废年限的车辆非法流入市场，每辆报废车解体过程都要经过身份审核、初解、拍照、存档、切割、拆解、分类七大程序，要求十分严格。拆解一辆报废车，需经过接车、办理报废证、转移到拆解现场、拆解和拆解完毕验收这五道程序的签字，然后将报废资料输入电脑，终身保存。
黄标车的认定是以尾气排放作为标准的，在这里说说国I标准和国标准。我国于2001年实施的《轻型汽车污染物排放限值及测量方法()等效于欧标准。2007年实施的《轻型汽车污染物排放限值及测量方法()》等效于欧标准。因此，国的排放标准是，一氧化碳不得超过3.16克公里。碳氢化合物不得超过1.13克公里，其中柴油车的颗粒物标准不得超过0.18克公里，耐久性要求为5万公里。国的排放标准是，碳氢化合物不得超过0.66%。一氧化碳不得超过2.1%微粒不得超过0.1%氮氧合物不得超过5%。